2026年3月期 第2四半期決算説明

連結業績の概要

2026年3月期第2四半期において、Recruit Holdingsは売上収益9147億円（前年同期比2.0％増）、EBITDA+S2074億円（前年同期比10.2％増）、営業利益1597億円（前年同期比12.6％増）を達成しました。EBITDA+Sマージンは22.7％に拡大し、親会社の所有者に帰属する当期利益は1274億円（前年同期比9.8％増）となりました。基本的1株当たり当期利益は89.16円で、前年同期比16.4％増加しています。ネットキャッシュは2025年9月末時点で5,905億円を確保しています。

セグメント別業績

HRテクノロジー事業は第2四半期に米ドルベースで売上収益が5.8％増加し、EBITDA+Sマージンは37.9％に拡大しました。日本の人材紹介サービスは減収となったものの、米国および欧州・その他地域でのマネタイゼーションの進展が寄与しました。スタッフ事業は売上収益が0.8％増加し、EBITDA+Sマージンは6.6％を維持しました。マーケティングマッチングテクノロジーズ（MMT）事業は売上収益が6.3％増加し、EBITDA+Sマージンは32.3％に拡大しました。

通期業績予想の修正

2026年3月期通期の連結業績予想は、売上収益を3兆5,985億円（前年同期比1.2％増）、EBITDA+Sを7,335億円（前年同期比8.1％増）に上方修正しました。EBITDA+Sマージンは20.4％に引き上げられ、親会社の所有者に帰属する当期利益は4,483億円（前年同期比9.8％増）を見込んでいます。HRテクノロジー事業の米国売上収益見通しは米ドルベースで5.6％増に上方修正され、MMT事業のEBITDA+Sマージンは27.5％から27.0％に下方修正されました。

資本政策と株主還元

FY2025上半期に約5,300万株、4,237億円相当の自己株式を取得しました。2025年10月16日には取得上限額2,500億円の新たな自己株式取得プログラムを発表し、2026年4月30日まで市場買付を予定しています。中間配当は1株当たり12.50円を予定しており、期初予想通りの水準です。ネットキャッシュは5,905億円を確保し、財務基盤の強化を図っています。

その他の注目点

Indeedの米国求人平均単価（US ARPJ）は第2四半期で前年同期比15％増加し、上半期では13％増加しました。FY2025下半期の米国売上収益は7.9％増を見込み、求人総数は緩やかな減少を想定しています。欧州・その他地域の売上収益は21.5％増を見込み、為替の影響も加味しています。日本の売上収益は人材紹介サービスの減少により7.2％減少を予想しています。